李彥宏和(and)百度AI的(of)下一(one)個(indivual)挑戰

摘要(want)：螞蟻金服通過公益與全球化，京東金融通過扶助三農等博得大(big)衆好感。珠玉在(exist)前，都是(yes)度小滿要(want)認真追随的(of)經驗。

作(do)爲(for)事業群存在(exist)5年後，百度金融終于(At)分拆，被螞蟻，騰訊，京東甩得很遠。但百度技術尤在(exist)，數據豐盈，精準的(of)用(use)戶畫像能極大(big)助力金融業務。李彥宏一(one)定要(want)all in的(of)隻能是(yes)AI，畢竟，幾乎沒有任何一(one)個(indivual)國人(people)能夠做到(arrive)在(exist)百度體系内數據空白。

百度金融終于(At)“畢業”。

4月28日，百度宣布旗下金融服務事業群組完成拆分， CEO李彥宏如此評價。他(he)高調地(land)将這(this)一(one)事件稱爲(for)“繼愛奇藝上市後，百度AI生(born)态的(of)又一(one)裏程碑事件”，并表示百度金融“已成長爲(for)該領域的(of)獨角獸”。

所謂獨角獸，是(yes)指估值超10億美金的(of)企業，百度金融此次融資規模就已超過19億美元。此前據路透社報道，百度金融融資後估值在(exist)224-240億美元之間。

放眼中國互聯網巨頭們(them)在(exist)互聯網金融領域的(of)布局，領軍的(of)螞蟻金服最新估值已達1500億美元，京東金融後來(Come)居上，估值也在(exist)1650-1900億元人(people)民币之間。一(one)向低調的(of)騰訊金融，在(exist)天風證券近期發布研報中，也被給出(out)了(Got it) 1200億-1440億美元估值，這(this)還隻計算了(Got it)微信支付與财付通兩部分。

百度金融的(of)估值與之相比差距不(No)小，分拆後将如何突圍？

搜索離金融太遠 

從“入學”到(arrive)“畢業”，百度金融用(use)了(Got it)5年。公開信息顯示，百度金融業務始于(At)2013年，在(exist)2015年12月整合，組成金融服務事業群組（FSG），上升至百度戰略級位置。

彼時(hour)，百度金融業務廣泛，涵蓋支付、企業貸款、消費金融、資産管理、征信、銀行、保險、證券、交易所業務等多個(indivual)闆塊，形成了(Got it)完整的(of)業務框架。



 雖然畢業，但百度金融交上的(of)答卷遠達不(No)到(arrive)學霸水準。

具體而言，百度錢包目前市場占有率不(No)高，難以(by)與微信支付、支付寶甚至京東錢包競争；百度理财、百度信用(use)、百金交與百信銀行也都聲量不(No)大(big)。

曾被視爲(for)百度金融“頭牌”的(of)百度有錢花，一(one)度成爲(for)家裝、醫美和(and)教育分期領域的(of)黑馬，但随着教育分期詐騙事件頻發、醫美分期卷入“莆田系”輿論漩渦，相關業務也開始收縮乃至下線。其運營主體重慶百度小額貸款有限公司在(exist)2015年、2016年、2017年上半年分别錄得近115萬、近4700萬和(and)4467萬元的(of)淨虧損。

對此，蘇甯金融研究院互聯網金融研究中心高級研究員趙一(one)洋對AI财經社分析稱：“相較阿裏、騰訊、小米、美團等互聯網巨頭的(of)生(born)态化場景，百度的(of)搜素場景與金融場景距離最遠，這(this)是(yes)百度做金融的(of)天生(born)短闆。在(exist)美國，百度的(of)老大(big)哥谷歌做金融業務也是(yes)不(No)如亞馬遜的(of)。”

另一(one)位接近百度金融的(of)人(people)士也曾對AI财經社表示，百度金融此前模式太“重”，一(one)家純互聯網企業貿然大(big)規模做線下場景，确實沒有做好。

但金融業務獨立勢在(exist)必行。對比來(Come)看——阿裏巴巴的(of)金融業務早在(exist)5年前便獨立出(out)來(Come)，次年，2014年10月，螞蟻金服正式成立；京東在(exist)2013年10月創立金融業務部，2016年11月宣布金融業務重組，2017年6月底拆分完成。

這(this)次分拆，百度從10個(indivual)月前已開始“透風”，前後共三次。

第一(one)次是(yes)去年7月，百度2017年二季度财報的(of)分析師電話會議上，百度集團總裁兼COO陸奇表示，将重新構架百度金融服務事業群組，計劃讓百度金融獨立運營，以(by)便獲取更多業務發展所需的(of)牌照，以(by)最适宜的(of)機制保障百度金融長期快速健康地(land)發展。

第二次是(yes)今年4月中旬，博鳌亞洲論壇期間，時(hour)任百度高級副總裁兼金融服務事業群組總經理朱光向媒體表示：“百度金融的(of)分拆已經進入最後階段，有望在(exist)下個(indivual)月跟外界分享信息。”

半個(indivual)月後，4月27日，百度即在(exist)2018财年第一(one)财季财報中提到(arrive)，正計劃剝離公司旗下金融服務業務的(of)多數股份，并将相關資産和(and)負債重新分類爲(for)“持有待售”類；第二天即宣布拆分完成。

前述财報中還提到(arrive)，截至2018年3月31日，與百度金融服務業務有關的(of)總資産爲(for)人(people)民币470億元，總負債共計人(people)民币412億元。

AI救金融

在(exist)這(this)樣的(of)境況下，百度金融該如何突圍？答案其實并不(No)難找。

此次分拆融資後，李彥宏與朱光均重點強調“AI賦能”，指出(out)将持續加大(big)在(exist)技術層面的(of)投入，并開放更多平台和(and)技術能力，與金融機構合作(do)。

這(this)也是(yes)百度金融去年以(by)來(Come)的(of)宣傳與發展重點。

不(No)久前，朱光接受經濟觀察報采訪時(hour)談到(arrive)，選擇百度金融投資者時(hour)有兩大(big)原則：一(one)是(yes)能否給百度金融的(of)管理和(and)治理帶到(arrive)一(one)個(indivual)更高的(of)水平，二是(yes)戰略投資者要(want)有優質的(of)資源可用(use)來(Come)協同發展。

如今，“被選中的(of)”領投方爲(for)國際私募機構德太投資（TPG）及凱雷投資集團，跟投方有泰康集團、農銀國際等。可以(by)看到(arrive)，百度與傳統金融機構的(of)關系，正越來(Come)越密切。

近年來(Come)，螞蟻金服與京東金融也樂此不(No)疲地(land)強調自身的(of)科技能力，在(exist)這(this)方面最有發言權的(of)，還是(yes)百度金融。

一(one)直以(by)來(Come)，百度都是(yes)以(by)技術立身，曾有多位業内人(people)士對AI财經社強調，雖然百度近年來(Come)勢頭略遜，且負面頻發，但其技術能力依然備受認可，在(exist)國内處于(At)領先地(land)位。

百度金融自然也繼承了(Got it)這(this)一(one)基因，開始逐漸發揮出(out)優勢。去年4月，百度與農業銀行宣布共建聯合實驗室，落實到(arrive)具體業務，主要(want)是(yes)客戶畫像、精準營銷、客戶信用(use)評價、風險監控、智能投顧、智能客服等6大(big)方向的(of)具體應用(use)。

這(this)次合作(do)被當作(do)一(one)個(indivual)成功範本，在(exist)去年的(of)百度世界大(big)會上反複提及，雙方合作(do)的(of)“AB貸”産品，也在(exist)市場上引起較大(big)反響。

2017百度世界大(big)會北京召開 

技術之外，百度還可以(by)借助搜索、地(land)圖、貼吧、外賣、糯米、去哪兒等平台帶來(Come)的(of)海量流量、場景和(and)數據優勢，完成精準的(of)用(use)戶畫像與營銷推薦。“可以(by)說，幾乎沒有任何一(one)個(indivual)人(people)能夠做到(arrive)在(exist)百度體系内數據空白。”某業内人(people)士對AI财經社表示。

趙一(one)洋也提到(arrive)，這(this)次分拆融資之後，百度金融的(of)前景還是(yes)值得期待。金融闆塊獨立後，可以(by)通過獨立投資并購，獲得百度母體生(born)态極缺的(of)金融場景，這(this)樣就有希望補齊場景短闆。“金融場景結合百度固有的(of)技術優勢和(and)流量優勢，極有希望走出(out)一(one)條特色金融科技之路。”趙一(one)洋說。

2017年2月，百度發布2016年第四季度财報，指出(out)百度利用(use)人(people)工智能、大(big)數據等技術創新，對其平台上每日高達數億用(use)戶的(of)金融需求進行有效區分，分發給金融機構，帶來(Come)了(Got it)自身業務的(of)增長；而大(big)數據風控、人(people)臉識别等人(people)工智能技術在(exist)信貸領域的(of)創新，也成爲(for)了(Got it)百度金融業務的(of)壁壘。

“通過百度的(of)數據積累和(and)計算，我(I)們(them)會判斷尚無征信記錄的(of)年輕人(people)是(yes)否有還款能力、所學專業與社會契合程度，以(by)及未來(Come)職業收入能夠接受的(of)貸款金額，最終會判定是(yes)否可以(by)貸款。”朱光表示。

有意思的(of)是(yes)，分拆融資後，百度金融有了(Got it)新的(of)名字——“度小滿”，新品牌Logo由紅藍兩色組成，代表消費金融和(and)财富管理兩大(big)業務平台，似乎仍在(exist)強調“金融”而非“科技”。

另外，朱光曾透露，分拆後的(of)百度金融并不(No)會謀求全金融牌照和(and)控股權，隻會獲得必要(want)的(of)未來(Come)“試驗田”，以(by)驗證金融科技能力。

實際上，百度金融的(of)科技能力在(exist)試驗田裏并沒有得到(arrive)很好的(of)培養，反倒是(yes)輸出(out)後得到(arrive)了(Got it)驗證。

百度變低調

“小滿”，24節氣之一(one)，每年此時(hour)，夏熟作(do)物的(of)籽粒開始灌漿飽滿，但還未成熟，故稱“小滿”。

“這(this)是(yes)集體決策的(of)結果，是(yes)我(I)們(them)追求的(of)狀态，也是(yes)我(I)們(them)想爲(for)用(use)戶提供的(of)生(born)活狀态，即小得盈滿、恰到(arrive)好處；永遠謙遜有節、值得信賴；永遠前行不(No)止、追尋美好的(of)生(born)活。”對品牌改名，百度方面表示。

在(exist)百度搜索“小得盈滿”，有多條類似“這(this)是(yes)最好的(of)人(people)生(born)狀态”、“最幸福的(of)狀态”的(of)結果。如此文藝、低調，甚至有網友評論稱“小氣”的(of)名字，似乎不(No)太符合百度此前一(one)貫的(of)風格和(and)給人(people)的(of)印象。

事實上，在(exist)過去一(one)年多的(of)時(hour)間裏，整個(indivual)百度和(and)李彥宏的(of)經曆足以(by)讓他(he)們(them)做出(out)這(this)樣的(of)轉變。

僅從最近的(of)一(one)次“小危機”——李彥宏“中國人(people)對于(At)隐私問題比較開放，他(he)們(them)願意通過交換隐私而獲得便捷、效率和(and)安全”的(of)說法，引起的(of)軒然大(big)波和(and)口誅筆伐來(Come)看，也能感受到(arrive)百度強調謙遜與低調的(of)必要(want)性。

在(exist)以(by)用(use)戶信任與品牌認可爲(for)生(born)的(of)金融領域，經曆了(Got it)魏則西等事件後，百度金融更需要(want)謹慎與穩健。對于(At)新的(of)低調謙遜風格，百度急需徹底貫徹。

螞蟻金服通過公益與全球化，京東金融通過扶助三農等博得大(big)衆好感。珠玉在(exist)前，都是(yes)度小滿要(want)認真追随的(of)經驗。

另一(one)方面，從發展情況來(Come)看，度小滿也确實隻是(yes)“小滿”，或者說還在(exist)追求“小滿”的(of)過程中。這(this)樣的(of)定位，比起好高骛遠地(land)喊口号，更易獲得尊重與認同。

有趣的(of)是(yes)，去年5月21日，賈躍亭正式對外宣布辭去樂視網總經理，由台前退居幕後幾小時(hour)後發的(of)微博，正是(yes)“小得盈滿”四個(indivual)字。這(this)是(yes)否“度小滿”的(of)靈感來(Come)源，就不(No)得而知了(Got it)。